孫悟空水性不行，就讓豬八戒馱著他，弟兄三人一起潛下通天河。他們找到一座樓台，上麵寫了“水黿(yuán)之第”四個大字，估摸是妖精的住處。
八戒、沙僧便上前去挑戰妖精，孫悟空埋伏在岸邊等候。靈感大王披掛盔甲，手拿九瓣銅錘，和八戒、沙僧在水底下大戰了兩個時辰。豬八戒對沙僧丟個眼色，兩人假裝不敵，拖著兵器就跑，靈感大王一路追出水麵，才剛冒出頭，就聽猴子大喝：“看棍!”一萬多斤的鐵棒當頭打來，靈感大王招架不住，逃回水中，再也不出來了。
八戒和沙僧又去叫陣，妖精卻隻管閉門不出，還讓小妖們用石頭和泥塊把洞門都堵了起來。孫悟空也是無奈，隻好拿出看家本領—請觀音菩薩。
悟空駕起祥雲來到南海，卻不見觀音菩薩。隻聽觀音菩薩手下的眾神說，觀音菩薩一大早就出了洞府，不許人跟隨，自己進了竹林。猴子性急，忍不住便躥入竹林，隻見觀音菩薩也不坐蓮台，也不裝飾，正赤著腳，拿著一把刀在削竹子。
過了會兒，觀音菩薩手裏提著個剛做好的紫竹籃子出來，對悟空說：“去救唐僧吧。”二人駕著祥雲到了通天河，觀音菩薩解下一根紮衣服的絲絛，把籃子拴住，拋在河中，口中念念有詞。不多時籃子提起，隻見裏麵有一條亮閃閃的金魚，還在眨著眼睛，翻動著鱗片。
觀音菩薩叫悟空快下水去救師父。悟空說：“還沒捉住妖精，怎麽救師父？”觀音菩薩說這籃子裏的金魚就是妖精了。原來他是觀音菩薩蓮花池裏養大的金魚，每天浮出水麵聽經，學了一身本領。他的兵器九瓣銅錘就是一朵荷花的花骨朵。今早觀音菩薩看花的時候發現金魚不見了，掐指一算，知是跑出來成精作怪了，所以都沒來得及梳妝，趕緊編了個竹籃子來捉他。